P2P-Anlage.de

Bereits seit über 10 Jahren investiere ich in P2P Kredite und teste dabei immer wieder ganz neue P2P Plattformen. In diesem Jahr bin ich bei Afranga eingestiegen. Im Mai 2021 habe ich mich bei Afranga registriert und gleich zu Beginn 5.000€ eingezahlt und investiert.

Hier alle wichtigen Infos über Afranga:

► Aktuell bis zu 17% Zinsen
► Alle Kredite mit 60 Tage Rückkaufgarantie
► Afranga listet Kredite von Stikkredit
► Stikcredit wurde bereits 2013 gegründet
► Kredite aus Bulgarien
► Noch kein Zweitmarkt vorhanden (ist aber geplant)
► P2P Explore bewertet Stikcredit mit 65 von möglichen 100 Punkten
► Gleich bei Afranga hier registrieren und vom ersten Tag an hohe Zinsen sichern

So sieht aktuell meine Übersichtsseite aus:

Die eingezahlten 5.000€ konnte ich gleich in den ersten Tagen vollständig investieren. Zunächst hatte ich 5.000 € manuell investiert und dann die Rückflüsse seither durch den Auto-Invest.
Von den eingezahlten 5.000€ sind in wenigen Wochen schon deutlich mehr geworden.

Deutlich mehr als die Hälfte der Investitionen sind nicht in Zahlungsverzug. Knapp ein Viertel der Investitionen sind mehr als 30 Tage in Verzug. Hier erwarte ich das diese Investitionen in den nächsten Wochen zurückgekauft werden (bei mehr als 60 Tagen in Verzug) und das erhaltene Kapital danach gleich wieder automatisch durch den Auto-Invest reinvestiert wird.

Das meiste Kapital ist in Kredite mit Laufzeiten von 12-24 Monaten gebunden. Nur wenige Kredite haben Laufzeiten von weniger als 12 Monaten.

Meine Investments:

Aktuell bekomme ich 16,4% bis 16,8% an Zinsen.
Die Höhe der Verzinsung finde ich sehr gut. Deswegen habe ich auch in möglichst lang laufende Darlehen investiert um möglichst länger von den hohen Zinsen zu profitieren. Ich vermute das mit der Zeit die Zinsen für neu gelistete Darlehen sinken werden.

Auto-Invest
Der Auto-Invest ist derzeit bei mir so eingestellt:

Ab 16,4% Zinsen und ab 16 Monaten Laufzeit wird automatisch in neue Kredite investiert. Falls mal zu viel uninvestiertes Kapital vorhanden ist, werde ich die Mindestlaufzeit auf 12 Monate absenken.

Geschäftsberichte von Stikcredit

Da alle Kredite bei Afranga von Stikcredit stammen, habe ich mir den Kreditanbahner natürlich genauer angeschaut:

Kreditanbahner	Umsatz in Mio. €	Gewinn in Mio. €	Investieren
6 Mio. €	2019: 3,5 2020: 5,1 2021/Q1: 1,5	2019: +1,7 2020: +2,3 2021/Q1: +0,7	16-17%

Die Zahlen von 2019 und 2020 sind auditiert.

Trotz der Pandemie hat Stikcredit im Jahr 2020 den Umsatz um 46% gesteigert. Auch der Gewinn konnte deutlich um 35% gegenüber 2019 gesteigert werden.
Und das Wachstum geht weiter. Auch in 2021 wachen Umsatz und Gewinn: Im ersten Quartal 2021 stieg der Umsatz nochmals um 18%. Auch der Gewinn stieg um 22%.

Aber auch schon die Jahre vorher konnte Stikcredit stark wachsen und gute Zahlen vorweisen:

Das ist Stikcredit:

Das sind schon sehr gute Zahlen. Um die Ausfallquoten klein zu halten wird vor der Kreditvergabe mehrmals geprüft:

Checks gegen Betrug
Um Betrug zu verhindern führt Stikcredit einige Prüfungen durch bevor ein Kredit ausgezahlt wird. Gibt es eine Online-Kreditanfrage auf der Webseite von Stikcredit wird auch ein Telefoninterview durchgeführt, um sicher zu stellen das kein Identitätsdiebstahl vorliegt und die Person auch wirklich die Person ist für welche sie sich ausgibt.
Erst nach den verschiedenen Checks und dem Telefoninterview wird das Geld auch ausbezahlt.

Stikcredit: Gründung im Jahr 2013

Wieso überhaupt noch eine weitere Plattform

Erster Grund und gleichzeitig Hauptgrund warum ich angefangen habe zu investieren sind die 17% jährlichen Zinsen die angeboten werden. Vor Kurzem gab es sogar Kredite mit 18% Zinsen. Aber das war und wird wohl eine Außnahme bleiben. Und gerade da die aktuellen Geschäftsberichte vom Jahr 2020 und dem 1. Quartal 2021 für mich gut aussehen, werde ich vermutlich noch demnächst aufstocken.

Zweiter Grund ist das Stikcredit vorher bei Mintos war, jetzt aber nicht mehr. Jetzt gibts nur noch die Möglichkeit über Afranga in diese Kredite zu investieren.

Dritter Grund ist die bessere Diversifizierung. Viele der Darlehen in meinem Gesamt P2P Portfolio sind aus dem Baltikum. Also Kredite in Estland, Lettland und Litauen. Da ist Bulgarien eine gute Diversifizierung. Damit nicht zu viele Kredite aus einem Land kommen.

Zweitmarkt
Einen Zweitmarkt gibt es bei Afranga zur Zeit nicht. Es wurde aber ein Zweitmarkt angekündigt und es wird bereits daran gearbeitet.
Da die meisten Darlehen jedoch nicht bis zum Ende laufen, sondern vorher vorzeitig durch die Kreditnehmer abbezahlt werden, gibt es doch einen hohen Cashflow. Und gerade bei den derzeitigen hohen Zinsen will ich auch gar keine Kredite verkaufen. Wenn die Zinsen mit der Zeit vielleicht sinken sollten, wäre ein Zweitmarkt schon wichtiger für mich um auch die Möglichkeit zu haben auszuteigen.

Meine Plattform-Bewertung zu Afranga

	Meine Erstbewertung
Plattformrisiko	3,5
Rendite-Risiko-Profil	5,0
Transparenz	3,5
Zweitmarkt	1,0
Liquidität	3,0
Gesamt:	3,58

Ich werde weiter hier berichten wie es mit meiner Investition bei Afranga läuft. Auch wenn es wieder neue Geschäftsberichte gibt werden diese auf der Darlehensanbahnerseite aktualisiert.

Deutlich über 20% Rendite konnte ich im Monat Juni erreichen. Es waren 22,3% p.a.
Das ist die Nettorendite nach allen Abschreibungen bei allen P2P Plattformen wo ich investiert bin.

Nach dem bisher schwächsten Monat in diesem Jahr im Mai, war das Ergebnis im Juni sehr gut.
Die Rendite von über 20% war aber nur dadurch möglich da ich bei Monestro über 3000€ aus dem Verkauf des ganzen Portfolios erhalten habe. In der Vergangenheit hatte ich den Großteil der Summe bereits mit Verlust abgeschrieben hatte. Hier hatte ich bereits über den Geldregen geschrieben.

Prognostiziert hatte ich für den Juni eine Rendite zwischen 21 und 26%. Mit 22,3% p.a. lag die Rendite genau in diesem Bereich. Grund dafür das die Rendite ünber 20% p.a. beträgt, liegt hauptsächlich an dem Verkauf des Portfolios bei Monestro.

 

First Finance bei Lenndy:
Im Juni gab es leider keine Zahlungen von First Finance bei Lenndy.

First Finance:
April 2021: Geplant 1,8%, Erhalten: 1,0%
Mai 2021: Geplant 1,8%, Erhalten 1,31%
Juni 2021: Geplant 1,8%, Erhalten 0,0%

Im Juni habe ich also erstmals keine Zahlungen vom ausgefallenen Anbahner First Finance erhalten. Aber auch schon die Monate davor konnte in keinem Monat die geplanten 1,8 % der ausstehenden Summe bezahlt werden.

Bei Lenndy selber ist es derzeit ungewiss wie es weiter geht. Auszahlungen verzögern sich weiter und es werden nur geringe Summen ausgezahlt.

Rendite nach allen Ausfällen
Die größten Teile der Kreditausfälle habe ich bereits im Laufe der Zeit als Verlust abgeschrieben.

Plattform	Anteil der abgeschriebenen Darlehen
	100% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben Aktuell weniger als 2 Euro in "Recovery"
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	95,0% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +2,1% gegenüber dem Vormonat
	99,3% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +0,1% gegenüber dem Vormonat
	Keine Darlehen mit mehr als 100 Tagen in Verzug. Werden automatisch mit Verlust von Omaraha verkauft
	70% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +10% gegenüber dem Vormonat
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	19,4% des kompletten Kapitals bei Lenndy bereits abgeschrieben (Investiert + Nicht investiert) +5,1% gegenüber dem Vormonat
	100% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben
	93,5% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +1,2% gegenüber dem Vormonat
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	97,8% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +0,4% gegenüber dem Vormonat

Verhältnis P2P Gewinne zu den monatlichen Abschreibungen:
Im Juni: Negative Abschreibung
Die Abschreibung ist im Juni ausnahmsweise negativ mit -27%. Das heißt es gab mehr Zahlungen von ausgefallenen Darlehen als neue Darlehen ausgefallen sind.

Beispiel:
—> 1000€ Einnahmen insgesamt bei allen Plattformen
—> 220€ durch negative Abschreibungen insgesamt bei allen Plattformen
—> Nettogewinn: 1220€

Bei einem Wert von 100% würden alle erhaltenen Gewinne für monatliche Abschreibungen weg gehen und die Rendite würde 0% betragen. Bei einem Wert von über 100% wäre die Rendite negativ.
Also: Je geringer der Anteil desto besser.

 

Meine P2P-Anlage Rendite im Vergleich zum MSCI World:
Im Juni 2021 erzielte der MSCI World Index (inklusive Ausschüttungen) eine Rendite von 4,5%. Aufs Jahr gesehen entspricht das einer Rendite von 54% p.a.
Im Vergleich dazu habe hat mein verwaltetes Portfolio im Juni 2021 eine Rendite von 22,3% p.a. bei der P2P-Anlage erzielen können.

Quelle: Meine P2P-Anlage Rendite im Vergleich zum MSCI World Index (inklusive Reinvestiton der Ausschüttungen) Quelle: Justetf.com

Der Stand am Ende Juni 2021 sieht so aus:

Meine P2P Rendite: Von 100 Punkten auf jetzt 472 Punkte
MSCI World: Von 100 Punkten auf jetzt 324 Punkte

 

Fazit:
Durch den starken Juni bleibt das Jahr 2021 weiterhin ein Rekordjahr. Dabei bleiben wird es aber mit hoher Wahrscheinlichkeit nicht.
Mein Jahresziel von 12% sollte gut zu erzielen sein. Meine Jahresprognose bleibt vorerst bei 14% für dieses Jahr. Aktuell beträgt die Rendite für das erste Halbjahr 23,6% p.a.

Ausblick
In der zweiten Jahreshälfte 2021 werde ich mich an schwache Renditemonate gewöhnen müssen. Die Abschreibungen dürften auf über 50% der erhaltenen Zinsen ansteigen.

Weitere Einzahlungen sind geplant bei Afranga. Dort habe ich erst mit 5.000€ begonnen aber bisher nur gute Erfahrungen gemacht. Die Zinsen gehen teilweise sogar bis 18% und das mit Rückkaufgarantie. Ich habe in viele mit 17% Zins investiert. Wird wieder Cashflow frei, plane ich mehr bei Afrange einzuzahlen. Solange die Zinsen noch so hoch bleiben.

Als ich das erste mal auf meinem Blog über Reivest24 berichtete (im Februar 2019), war Reinvest24 noch relativ neu und nur in Estland aktiv. Mittlerweile ist Reinvest24 in 5 Märkten aktiv. Estland, Lettland, Spanien und Moldawien. Ganz neu dabei ist jetzt auch Deutschland.

Ja richtig gelesen. Ein erstes Projekt aus Deutschland ist bereits online und befindet sich in der Stadt Eberswalde in der Nähe von Berlin.

So funktioniert Reinvest24

Die Idee hinter Reinvest24 ist genial: Eine Immobilien Investitionsplattform für den kleinen Geldbeutel. Um Mieteinnahmen zu erhalten sind aber hohe Beträge für den Kauf der Immobilie notwendig. Deswegen war diese Geldanlage bisher nur Unternehmen oder institutionellen Investoren zugänglich. Bei Plattformen wie Reinvest24 finanzieren viele Anleger kleine Beträge in ein Projekt. Bereits ab 100€ und man ist bei einem Projekt dabei.

Der Ablauf:
1. Reinvest24 sucht und kauft Immobilien in Europa mit Potenzial. Meist sind diese renovierungsbedürftig oder in einem nicht sehr guten Zustand. Dadurch kann ein guter Einkaufspreis erzielt werden, da es weniger Interessenten gibt.
2. Danach erscheint das Projekt auf dem Reinvest Marktplatz, wo Anleger Anteile an der Immobilie erwerben können.
3. Nach erfolgreicher Investition der Anleger erhalten die Anleger die Mieteinnahmen der Immobilie anteilig jeden Monat ausgezahlt.
4. Bei einem Verkauf der Immobilie profitieren Anleger an einer Wertsteigerung der Immobilie. Meist wird die Wertsteigerung generiert indem die Immobilie renoviert oder umgebaut wird. Zwar erhält man in der Zeit des Umbaus weniger oder keine Mieteinnahmen, profitiert dann aber später bei einem Verkauf der Immobilie durch die Wertsteigerung.

Meine erste Investition im Januar 2019

Meine erste Investition ist bereits erfolgreich zurückgezahlt worden. Ich hatte in ein Projekt in Estland im Januar 2019 investiert. Hier habe ich darüber geschrieben.
Die Investition dauerte insgesamt 21 Monate. Dabei habe ich in 10 Monaten Mieteinnahmen erhalten. In der anderen Zeit wurde die Immbobilie renoviert. Zusätzlich zu den Mieteinnahmen wurde beim Verkauf am Ende noch 11,4% Gewinn erzielt. Da war ich natürlich sehr zufrieden mit der Investition. Es gab immer wieder sogar Updates mit Videos, wo man die Fortschritt der Entwicklung selber sehen konnte. Also sehr transparent.

Viele weitere Projekte wurden schon erfolgreich abgeschlossen und inzwischen zurückgezahlt.

Rendite durch Mieteinnahmen und Renovierungen

Entwicklungsprojekt:Ein Entwicklungsprojekt wird durch das Reinvest24-Team oder durch Partner von Reinvest24 umgesetzt. Solche Projekte sind meist mit Hypotheken oder mit zusätzlichen Sicherheiten besichert. Für solche Projekte wird extra eine Zweckgesellschaft gegründet (SPV= Special Purpose Vehicle). Die Zweckgessellschaft besitzt Eigentumsrechte und kümmert sich um die Immobilienpflege und die Mietverwaltung. Alle Gewinne werden dann nach Kosten an die Anleger automatisch nach Fertigstellung ausgezahlt.

Mietprojekt:
Bei Mietprojekten kauft das Reinvest24-Team ausgewählte Immobilien mit Potenzial. Meistens werden diese Immobilien bevor sie vermietet werden umgebaut oder renoviert. Dadurch kann aus einer zunächst unattraktiven und renovierungsbedürftigen Immobilie eine attraktive Immobilie mit vielen Interessenten werden. Bei bereits beendeten Projekte hat Reinvest24 bereits bewiesen, dass sie durch Umbauten und Renovierungen eine überdurchschnittliche Rendite erzielen konnten. Auch bei Mietobjekten wird extra eine Zweckgesellschaft gegründet die sich um die Mietverwaltung und die Verteilung der Anlegergelder kümmert.

Expansion nach Deutschland

Nun gibt es das erste deutsche Projekt bei Reinvest24. Als ich erfahren habe das Reinvest nach Deutschland expandiert habe ich nachgefragt warum Sie gerade nach Deutschland expandieren.
Hier die Antwort ins Deutsche übersetzt:

"Wir haben lange in Richtung des deutschen Marktes geschaut. Außerdem haben wir mehrere potenzielle Märkte im Blick, und wenn ein gutes Angebot eintrifft, tauchen wir tief in das Projekt und den Markt als solchen ein. Mit Deutschland haben wir über ein halbes Jahr gebraucht, um dieses Projekt zu verhandeln und die Bedingungen zu vereinbaren. Um ehrlich zu sein, war Deutschland immer eines unserer Hauptländer, um unsere Aktivitäten auszuweiten, aber wir warteten auf den richtigen Zeitpunkt. Ich glaube, das ist es, denn letztes Jahr haben wir eine gewaltige Arbeit geleistet, um die Plattform, ihren Ruf, ihre finanzielle Stabilität, Transparenz und angebotenen Produkte zu verbessern. Außerdem verfolgen wir aufmerksam die Entwicklung des Mietimmobilienmarktes in Deutschland und sehen, dass gerade jetzt die interessanteste Zeit für Expansion ist.

Was die Beschäftigten betrifft haben wir derzeit einen Vertreter in Deutschland, der sich um den gesamten rechtlichen Teil kümmert und auch das Projekt leitet, aber insgesamt bereiten wir uns darauf vor, auch dort bald eine Niederlassung zu eröffnen. "

– Reinvest24 Antwort

Es wird also bald mehrere Projekte auch aus Deutschland geben. Auch weil der Markt in Deutschland viel größer ist als zum Beispiel in Litauen oder Estland werden wir in Zukunft mehrere Projekte auch aus Deutschland sehen.

Das erste deutsche Projekt in Eberswalde

• Mietrendite 6,5%
• Kapitalwachstum bei Verkauf: 6% (Vorvertrag mit Festpreis)
• Laufzeit 24 Monate
• Monatliche Mietauszahlungen
• Google Maps Standort

Das Objekt besteht aus einer Kombination aus 2 Gebäuden, wobei ein Gebäude wegen Geldmangels des Vorbesitzers nicht fertig gestellt wurde (Zur Zeit 70% fertig gestellt). Das nicht fertig gestellte Gebäude soll durch die Geldmittel zu Ende renoviert werden.

Das andere Gebäude ist größer und verfügt über 3 Etagen und 14 Zimmer mit 40 Betten. Jedes Zimmer ist mit einem eigenen Bad ausgestattet. Im Erdgeschoß ist es geplant ein Restaurant und eine Rezeption unterzubringen.

Reinvest24 hat bereits einen Vorvertrag über den Verkauf aller Räumlichkeiten abgeschlossen. Der Verkaufspreis im Vorvertrag liegt 12% höher als der Einkaufpreis und alle zusätzliche Kosten für die Renovierungen.

Das bedeutet die Anleger profitieren bei einem Verkauf auch von der Wertsteigerung.

Ablauf:
Da das ganze Projekt größer ist wird es in 5 Einheiten aufgeteilt und das Kapital nach und nach eingesammelt. Jedes Stockwerk entspricht dann einer Einheit. Zur Zeit wird für die erste Einheit 240.000€ gesammelt. Es sind bereits 45% von Anlegern finanziert worden.

Sobald alle 5 Objekte über Reinvest24 von Anlegern finanziert worden sind, werden sie zu einer Immobilie zusammengelegt. Am Ende der Laufzeit profitieren Anleger dann beim Verkauf des Projekts von der Wertsteigerung.

Mein Investment:
Ich habe in die erste Einheit 100€ investiert. Angezeigt werden mir 6,44€ Nettorendite pro Jahr und 5,94€ Kapitalwachstum pro Jahr. 1% wird gleich am Anfang als Gebühr einbehalten.

Unvorhergesehene Kosten
Was passiert wenn die Kosten für die Renovierung höher als erwartet werden?
Kann ja immer mal wieder passieren das es Probleme oder unvorhergesehene Kosten bei der Renovierung gibt. Reinvest24 hat aber bereits einen Kostenvoranschlag über die Höhe der Renovierungskosten erhalten. Deswegen wird nicht erwartet das die Kosten höher als erwartet ausfallen.

Vorvertrag über den Verkauf der Immobilie
Der Vorvertrag ist eine vorläufige Vereinbarung. Der endgültige Vertrag in den kommenden Monaten getroffen. Sollte der endgültige Vertrag aus irgendwelchen Gründen nicht zustande kommen hat Reinvest24 allerdings noch einen Plan B, weil der Markt ein gewisses Interesse an der fertig renovierten Immobilie hat.

Verzinst wird der Anlagebetrag sofort wenn ein Einheit komplett finanziert wurde. also sobald die 240.000€ für die erste Einheit zusammen gekommen sind, läuft die Verzinsungsphase bereits.

Die Verzinsung kommt dann von den Mieteinnahmen der bestehenden Mietern, welche bereits in den Wohnungen wohnen.

Ich bin gespannt wann das Projekt voll finanziert wird und wann ich die ersten Mieteinnahmen aus diesem Projekt erhalten werde.

Zweitmarkt:
Wo ich im Jahr 2019 bei Reinvest24 gestartet habe gab es noch keinen Zweitmarkt. Dieser wurde mittlerweile eingeführt. Das Kapital ist also nicht länger an die Laufzeit gebunden. Ich kann jederzeit meine Anteile an andere Anleger verkaufen wenn ich es dringend bräuchte.

24 beendete Projekte

Bei einem Kauf einer renovierungsbedürftigen Immobilie sind neben dem Kapital Erfahrung und Wissen notwendig um die Kosten und das Potenzial abschätzen zu können. Dies alles hat das Reinvest24 Team in den letzten Jahren bei abgeschlossenen Projekten bewiesen. Bereits 24 Projekte sind abgeschlossen. Also an Anleger wieder zurückgezahlt worden. Die Renditen bewegen sich zwischen 13-24% Rendite pro Jahr. Im Schnitt liegt die Rendite bei abgeschlossenen Objekten bei 14,8% jährlich. Das ist die Rendite durch Mieteinnahmen und Verkaufsgewinnen der Immobilien.

Verfügbare Objekte

Aktuell gibt es 4 verfügbare Objekte. Es gibt also immer wieder Möglichkeiten nicht verfügbares Kapital zu reinvestieren.

Jeweils ein Objekt aus Deutschland, Spanien, Estland und Lettland.

Fazit:
Ich investiere weiter in Projekte bei Reinvest24. Jetzt auch in deutsche Immobilien. Interessiert sehe ich mir auch die Fortschritte an, welche immer wieder auf dem Youtube Kanal veröffentlicht werden.

10€ Bonus für neue Anleger
Für neue Anleger gibt es über diesen Link 10€ Anmeldebonus. Wer sich neu über den Link bei Reinvest24 anmeldet erhält gleich 10€ Bonus und kann diese direkt in eines der verfügbaren Projekte investieren und wie ich von den Mieteinnahmen profitieren.

Sehr früh hat Creditstar schon die Ergebnisse des ersten Quartals 2021 veröffentlicht. Während manche Kreditgeber oder Plattformen noch nicht mal die Ergebnisse für 2020 publiziert haben, hat Creditstar bereits aktuelle Zahlen für 2021 veröffentlicht.

Da ich in Creditstar Darlehen investiere schaue ich mir regelmäßig die Finanzzahlen näher an. Ich investiere über Lendermarket und bei Mintos in Creditstar Darlehen. Zur Zeit investiere ich allerdings nur bei Lendermarket, weil es hier deutlich höhere Zinsen gibt und aktuell noch eine 2% Cashback-Aktion bis Ende Juni. Neue Anleger können sogar 3% Cashback erhalten! Aber nur noch bis Ende Juni 2021 und nur über diesen Empfehlungslink.

Seit Corona war es das beste Quartal für Creditstar. 1,66 Millionen Gewinn war fast so hoch wie noch im vierten Quartal 2019.

Der Finanzbericht für das erste Quartal 2021 kann hier eingesehen werden.

Unauditierte Zahlen
Zwar sind diese Zahlen noch nicht auditiert, zeigen aber schon das Creditstar anscheinend wirklich gut durch das Pandemiejahr gekommen ist. Der auditierte Bericht für das Jahr 2020 wurde für diesen Sommer angekündigt. Also dürfte es sich nur noch um wenige Wochen handeln. Letztes Jahr wurde der auditierte Bericht für das Jahr 2019 im Juni veröffentlicht. Der Bericht für das Jahr 2020 wird von KPMG auditiert werden.

Kapitalreserve für Auswirkungen der Pandemie
Im Jahr 2020 hat Creditstar 1,5 Millionen € Rückstellungen für Wertminderungsaufwendungen reserviert um mögliche negative Auswirkunden der Corona-Krise abzudecken. Also praktisch Kapital das sie einsetzen können, falls überdurchschnittlich viele Darlehen ausfallen und es zu erhöhten Ausfallquoten kommen sollte.
Diese Reserve wurde bisher nicht realisiert. Je nachdem wie sich das Kreditportfolio von Creditstar und wie sich die wirtschaftlichen Aussichten weiter entwickeln werden diese Rückstellungen verringert oder erhöht.

Trotz Pandemie starkes Wachstum:
Trotz der Pandemie ist das Kreditportfolio von Creditstar stark gewachsen:

Creditstar Kreditportolio

	31.12.19	31.3.20	30.6.20	30.9.20	31.12.20	31.3.21
Kreditportfolio	112,4 Mio.€	122,1 Mio.€	124,9 Mio.€	136,6 Mio.€	144,4 Mio.€	149,8 Mio.€
Veränderung zum Vorquartal in Prozent	+6,5%	+8,6%	+2,3%	+9,4%	+5,7%	+3,7%

Also trotz Corona gab es in jedem Quartal einen Anstieg des Kreditportfolios. Auch weiterhin will Credistar so schnell wachsen. Angepeilt wird ein jährliches Wachstum zwischen 25-35%. Damit dürfte das Kreditportfolio bereits nächstes Jahr die 200 Mio. € Grenze durchbrechen.

Finanzierungsquelle: Anleihen

Aktuell sind 7 Anleihen ausstehend.

Anleihe	Ausgabevolumen	Ausstehendes Volumen (Stand: Mai 2021)	Zinssatz	Fälligkeit
EE3300001700	14,12 Mio. €	8,8 Mio. €	14,0 %	01.12.2021
EE3300111756	20,0 Mio. €	Keine Angaben	11,5 %	01.06.2022
EE3300001874	10,0 Mio. €	Keine Angaben	13,0 %	01.06.2022
EE3300111004	10,0 Mio. €	1,4 Mio. €	7,0 %	17.11.2022
EE3300002153 NEU	15,0 Mio. €	Keine Angaben	12,5 %	01.12.2022
EE3300001866	10,0 Mio. €	4,2 Mio. €	13,5 %	01.06.2023
EE3300002146 NEU	25,0 Mio. €	Keine Angaben	13,5 %	01.06.2024
GESAMT:	104,12 Mio. €	55,3 Mio. € (Stand Mai 2021)	7 - 14 %	2021 - 2024

Quelle: Nasdaqcsd, Creditstar Investor Webinar May 2021

Creditstar hat es geschafft am 1. Juni 2021 über 20 Mio. € an Anleihen zurückzuzahlen, bzw. durch neue Anleihen zu refinanzieren. Die zurückgezahlten Anleihen hatten im Schnitt einen Zinssatz von 11,8%. Die neuen 2 Anleihen werden im Schnitt mit 13,0% verzinst. Also sind die Finanzierungskosten durch die neuen Anleihen leicht gestiegen.

 

Alle Finanzierungsquellen

Neben Anleihen hat Creditstar natürlich noch weitere Quellen für Fremdkapital:

Finanzierungs-Quellen	Summe	Zins-Satz	Prozentualer Anteil
Eigenkapital	33,5 Mio. €		20,6 %
Kredite von Privatpersonen	24,4 Mio. €	14,5 %	15,0 %
Anleihen	55,3 Mio. €	7-14 %	33,9 %
Kreditlinie	4,4 Mio. €	12,0 %	2,7 %
Mintos	39 Mio. €	14,1 %	23,9 %
Lendermarket	6,3 Mio. €	12-16 %	3,9 %
GESAMT:	162,9 Mio. €	7 - 16 %	100%

Quelle: Creditstar Investor Webinar May 2021

Die Finanzierung über P2P Plattformen machen schon einen Anteil von fast 28% aus und werden immer beliebter.

Fazit:
Creditstar meldet gute Zahlen auch in 2021. Das die neuen Anleihen erfolgreich ausgegeben wurden und die alten Anleihen bezahlt wurden, ist eine gute Nachricht. In diesem Jahr ist nur noch eine Anleihe mit einem ausstehenden Volumen von 8,8 Mio. € zurück zu zahlen (Am 1. Dezember 2021). Somit kann sich Creditstar voll auf das Wachstum konzentrieren. Die Privatanleger bei Mintos und Lendermarket spielen dabei eine große Rolle und können mit profitieren.

Im Mai konnte ich eine Rendite von 14,3% p.a. erzielen. Das ist die Nettorendite nach Abschreibungen. Fallen Kredite oder ganze Plattformen aus schreibe ich diese mit der Zeit als Verluste ab. Das war bei mir bisher der schwächste Monat im Jahr 2021.

Prognostiziert hatte ich vor einem Monat für den Mai eine Rendite zwischen 12 und 17%. Genau in diesem Bereich lag die Rendite im Mai auch, weil es keine Überraschungen gab. Wie von mir erwartet sind die Abschreibungen gestiegen. Die Abschreibungen sind nun auf den höchsten Stand seit 10 Monaten gestiegen. 22% der erhaltenen Einnahmen gingen für Abschreibungen drauf. Dieser Wert wird sich im Laufe des Jahres noch stark erhöhen.

Zum ersten mal ist die neue Plattform Afranga mit dabei. Nachdem ich Anfang Mai 5.000€ bei Afranga eingezahlt hatte, habe ich bereits 13,88€ an Zinsen im Mai erhalten. Die neue Plattform Afranga bietet bis zu 17% Zinsen an mit Rückkaufgarantie. Da ich vermute das die Zinsen mit der Zeit bei Afranga sinken werden, habe ich in lang laufende Darlehen investiert um von den höheren Zinsne möglichst lange zu profitieren.

 

First Finance bei Lenndy:
Der Kreditanbahner „First Finance“ ist der erste Anbahner wo ich mit einer höheren Summe von einem Ausfall betroffen bin und ein Verlust wahrscheinlich ist. Doch ich finde das größere Problem liegt bei Lenndy. Denn seit Februar 2021 verzögern sich die Auszahlungen von frei verfügbarem Kapital. Das sollte eigentlich innerhalb von nur wenigen Tagen auszahlbar sein. Mittlerweile warte ich schon mehr als einen Monat bis eine Teilauszahlung bei mir ankommt. Ich hatte bereits öfters Kontakt zum Support. Hier werde ich immer weiter vertröstet das ich nur Geduld haben soll.

In meinem Lenndy Account sehe ich Zahlungen von First Finance in folgender Höhe:

First Finance:
April 2021: Geplant 1,8%, Erhalten: 1,0%
Mai 2021: Geplant 1,8%, Erhalten 1,31%

Die geplanten 1,8% pro Monat der ausstehenden Summe konnten also weder im April noch im Mai bezahlt werden. Es scheint also tatsächlich Zahlungen von First Finance an Lenndy gegeben zu haben. Nur solange ich mir diese nicht auszahlen lassen kann sind es nur Luftbuchungen.

Rendite nach allen Ausfällen
Die größten Teile der Kreditausfälle habe ich bereits im Laufe der Zeit als Verlust abgeschrieben.

Plattform	Anteil der abgeschriebenen Darlehen
	100% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben Aktuell weniger als 2 Euro in "Recovery"
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	92,9% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +0,4% gegenüber dem Vormonat
	99,2% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben -0,8% gegenüber dem Vormonat
	Keine Darlehen mit mehr als 100 Tagen in Verzug. Werden automatisch mit Verlust von Omaraha verkauft
	60% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +10% gegenüber dem Vormonat
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	Keine Darlehen mit mehr als 60 Tagen in Verzug
	15,2% des kompletten Kapitals bei Lenndy bereits abgeschrieben (Investiert + Nicht investiert) +5,1% gegenüber dem Vormonat
	100% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben
	92,3% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +1,0% gegenüber dem Vormonat
	95,4% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +1,1% gegenüber dem Vormonat
	97,4% aller Darlehen mit mehr als 60 Tagen Verzug bereits abgeschrieben +0,4% gegenüber dem Vormonat

Verhältnis P2P Gewinne zu den monatlichen Abschreibungen:
22% der Einnahmen gingen für Abschreibungen drauf
Die Abschreibung ist im Mai sehr stark gestiegen auf jetzt 22% der erhaltenen Einnahmen. Im April hatte ich noch eine negative Abschreibung.

Beispiel:
—> 1000€ Einnahmen insgesamt bei allen Plattformen
—> 220€ durch Abschreibungen insgesamt bei allen Plattformen
—> Nettogewinn: 780€

Bei einem Wert von 100% würden alle erhaltenen Gewinne für monatliche Abschreibungen weg gehen und die Rendite würde 0% betragen. Bei einem Wert von über 100% wäre die Rendite negativ.
Also: Je geringer der Anteil desto besser.

 

Meine P2P-Anlage Rendite im Vergleich zum MSCI World:
Im Mai 2021 erzielte der MSCI World Index (inklusive Ausschüttungen) eine Rendite von 0,1%. Aufs Jahr gesehen entspricht das einer Rendite von 1,2% p.a.
Im Vergleich dazu habe hat mein verwaltetes Portfolio im Mai 2021 eine Rendite von 14,3% p.a. bei der P2P-Anlage erzielen können.

Quelle: Meine P2P-Anlage Rendite im Vergleich zum MSCI World Index (inklusive Reinvestiton der Ausschüttungen) Quelle: Justetf.com

Der Stand am Ende Mai 2021 sieht so aus:

Meine P2P Rendite: Von 100 Punkten auf jetzt 463 Punkte
MSCI World: Von 100 Punkten auf jetzt 310 Punkte

 

Fazit:
Der Mai 2021 war nach langer Zeit wieder ein normaler Renditemonat nach den vorherigen überdurchschnittlichen Renditen. Im Juni wird es durch den einmaligen Kapitalzufluss bei Monestro aber wieder eine sehr hohe Rendite geben. Deswegen erhöhe ich meine Jahresprognose von 13% auf nun 14%. Das Ziel von 12% im Jahr 2021 scheint gut erreichbar zu sein. Natürlich nur wenn es keine weiteren negativen Ereignisse geben sollte.

Ausblick
In der zweiten Jahreshälfte 2021 werde ich mich aber an schwache Renditemonate gewöhnen müssen. Die Abschreibungen werden dann auf über 50% der erhaltenen Zinsen ansteigen.

Jetzt im Juni werde ich selber noch an der Lendermarket 2% Cashback-Aktion mitmachen. Für alle Einzahlungen bis 30.06.2021 erhalte ich 2% Cashback. Die Aktion läuft noch bis Ende Juni. Details zur Aktion gibt es hier:

http://p2p-anlage.de/2021/05/lendermarket-startet-neue-2-cashback-aktion-bis-ende-juni-2021/

Durch diese Aktion wird meine Rendite im August (Dann wird der Lendermarket 2% Bonus ausgezahlt) deutlich höher liegen. Im letzten Jahr hatte ich bei der gleichen Aktion 412€ Cashback erhalten. Ob es in diesem Jahr auch so viel wird hängt von meinem freien Kapital ab. Ende Juni werde ich auf jeden Fall alles für P2P verfügbare Kapital nach Lendermarket überweisen, um voll von der Aktion profitieren zu können.